De Srri (Synthetisch risico en beloningsindicator) is een gestandaardiseerde karakteristieke waarde in Europa, de enige Risico- en winstpotentieel van een beleggingsfonds Maakt in één oogopslag zichtbaar. Het is een centraal onderdeel van het zo -gezamenlijke Priips-kid (Basisinformatieblad volgens de EU -verordening voor verpakte beleggingsproducten voor kleine beleggers en producten voor verzekeringssystemen) en zou met name particuliere investeerders moeten helpen, om de risico's van verschillende fondsen beter te beoordelen en te vergelijken.
Die srri-skala: Van beveiliging tot fluctuatie
De SRRI -schaal varieert van 1 (zeer laag risico) bis 7 (zeer hoog risico):
| Risicoklasse | Betekenis |
|---|---|
| 1 | zeer laag risico |
| 2 | laag risico |
| 3 | gemiddeld risico |
| 4 | gemiddeld risico |
| 5 | Gemiddeld tot verhoogd risico |
| 6 | Verhoogd risico |
| 7 | zeer hoog risico |
De risicoklasse laat zien, hoeveel de waarde van het fonds in het verleden is fluctueren - het is daarom een indicator van de historische Wisselvalligheid.
Hoe wordt de srri berekend??
De berekening van de SRRRI is gebaseerd op de volatiliteit van het fonds, Dus op de intensiteit van de schommelingen in de waarde gedurende een periode van meestal vijf jaar.
Berekeningstappen op een overzicht:
- Analyse van het wekelijkse rendement van het fonds over vijf jaar.
- Berekening van de standaardafwijking van deze rendementen (Maat voor de breedte van schommelingen).
- Classificatie in een SRRI -klasse volgens de drempelwaarden van de Europese toezichthoudende autoriteiten.
Hoe hoger de schommelingen, Hoe hoger de risicoklasse.
Risico en terugkeer - een noodzakelijke verbinding
Is in principe van toepassing, Hoe hoger het risico, Hoe groter het terugkeerpotentieel - maar ook de kans op verliezen. Fonds met lage SRRI -klasse (1–2) worden gekenmerkt door lage schommelingen, maar ook lagere winstverwachtingen. Fonds met hoogrisicoklasse (6–7) bieden hogere kansen op rendement op de lange termijn, Zijn echter onderworpen aan sterkere prijsschommelingen.
De SRRRI is uitsluitend gebaseerd op gegevens uit het verleden. Het vertegenwoordigt geen voorspelling voor toekomstige prestaties en moet altijd worden overwogen in verband met verdere informatie in de PRIIPS-KID.
Investeerdertypen en de priips-kid---wat krijgt welke informatie?
De verplichting om een Priips -kind te bieden (Basisinformatie Blast) - en daarmee de srri (Synthetisch risico en beloningsindicator) - Hangt sterk af van het type belegger. Is cruciaal, Of het nu particuliere investeerders zijn, Semi-professionele belegger (Alleen in Duitsland) Of activeringsprofessional beleggers.
Particuliere investeerder
Particuliere investeerders zijn mensen zonder een institutionele achtergrond of speciale technische kennis in de investering.
Dit is voor deze groep investeerders Priips-kid vereist wettelijk En Moet voordat je koopt om te worden overgedragen aan een overeenkomstig financieel product.
- De Srri maakt deel uit van het kind en zou moeten helpen, Om het risico van het product op een begrijpelijke manier te classificeren.
- Het doel is, Om de vergelijkbaarheid van financiële producten te bevorderen en de bescherming van beleggers te versterken.
Semi-professionele belegger-een speciale functie alleen in Duitsland
De categorie van Semi-professionele belegger Bestaat uitsluitend in Deutschland en zit in deze vorm Geen deel uit van de Europese Priips -verordening. Ze was in het Duits Beleggingsnetwerk (Kagb) ingevoerd, Aan een extra groep investeerders tussen privé- en om professionele investeerders te creëren.
Kenmerken van semi-professionele beleggers:
- Minimale investering van 200.000 euro.
- Geschreven uitleg, dat ze zich bewust zijn van de risico's.
- Bevestiging, om noodzakelijke kennis en ervaring te hebben.
Met betrekking tot de Priips Kid betekent dat:
- Volgens het Europese recht worden semi-professionele beleggers formeel behandeld als professionele investeerders.
- Dat betekent: Er is geen wettelijke verplichting, Om u een kind te bieden.
- In de praktijk kunnen providers nog steeds vrijwillig een kind bieden, Vooral als producten ook toegankelijk zijn voor particuliere investeerders of dat is gewenst om transparantie..
Professionele beleggers
Professionele beleggers (z. B. Bank, Verzekering, Fondsbeheerder, Institutionele beleggers) worden als voldoende expert beschouwd, Om financiële producten te kunnen beoordelen zonder gestandaardiseerde informatiebladen zoals het kind.
- Voor hen is er geen verplichting om een priipskind over te dragen.
- De Srri is ook niet voorgeschreven, maar kan worden gebruikt in de context van overlappingen van interne risico's of andere regelgevende documenten.
Europese context en eigenaardigheid van Duitsland
In de Europese Priips -verordening wordt een onderscheid gemaakt tussen particuliere investeerders en professionele beleggers. De Duitse regelgeving van de semi-professionele belegger is een nationale toevoeging, die geen wettelijk equivalent heeft in de EU -context. Daarom is er geen semi-professionele categorie in alle andere EU-lidstaten. Semi-professionele investeerders in Duitsland worden behandeld onder EU-wetgeving en professionele investeerders, Zelfs als ze onderworpen zijn aan speciale voorschriften vanuit het perspectief van de KAGB.
